Varlık Fiyat Balonları ve BIST 100 Volatilitesine Etkisi

Basit Öğe Kaydı
dc.contributor.authorKarcıoğlu, Reşat
dc.contributor.authorÖzcan, Kübra Akyol
dc.date.accessioned2026-02-28T11:58:01Z
dc.date.available2026-02-28T11:58:01Z
dc.date.issued2023
dc.departmentBayburt Üniversitesi
dc.description.abstractGünümüzde ekonomilerin, işletmelerin başarılı ve sürdürülebilir bir şekilde büyümesi için sermaye piyasaları önem arz etmektedir. USD, Euro, Bitcoin ve mevduat faizi alternatif yatırım araçları olmaları yönüyle hisse senedi piyasaları ile etkileşim içindedir. Dolayısıyla bu değişkenlerde oluşan balonların hisse senedi piyasaları ile ilişki içinde olması beklenmektedir. Bu çalışmada 08:2010 ile 10:2022 arası aylık verilerle USD, Euro, Bitcoin, kredi risk primi ve mevduat faizi değişkenlerinde balon varlığı incelenmiştir. Ele alınan değişkenlerde balon oluşumunun varlığı durumunda bu balonların BIST 100 endeksi oynaklığına etkilerinin incelenmesi amaçlanmıştır. Balonların varlığı Supremum Augmented Dickey-Fuller ve Generalized Supremum Augmented Dickey-Fuller testleri ile analiz edilirken, Threshold Autoregressive Conditionally Heteroscedastic ve Autoregressive Conditionally Heteroscedastic-Generalized Autoregressive Conditionally Heteroscedastic modelleri yardımıyla oynaklık belirlenmeye çalışılmıştır. USD, Euro, Bitcoin değişkeni için ele alınan dönem boyunca istatistiksel olarak önemli balon oluşumları söz konusu iken, CDS ve mevduat değişkeni için söz konusu dönemde istatistiksel olarak önemli bir balon oluşumu gözlemlenmemiştir. USD ve Euro değişkenlerinde meydana gelen balonların BIST 100 endeks getirisinde oynaklığı artırdığı söylenebilir. Ancak Bitcoin de yaşanan balonların istatistiksel olarak anlamlı bir etkisinin olmadığı görülmüştür.
dc.identifier.doi10.25095/mufad.1245370
dc.identifier.endpage86
dc.identifier.issn2146-3042
dc.identifier.issue98
dc.identifier.startpage63
dc.identifier.trdizinid1174765
dc.identifier.urihttps://doi.org/10.25095/mufad.1245370
dc.identifier.urihttps://search.trdizin.gov.tr/tr/yayin/detay/1174765
dc.identifier.urihttps://hdl.handle.net/20.500.12403/5311
dc.indekslendigikaynakTR-Dizin
dc.language.isotr
dc.relation.ispartofMuhasebe ve Finansman Dergisi
dc.relation.publicationcategoryMakale - Ulusal Hakemli Dergi - Kurum Öğretim Elemanı
dc.rightsinfo:eu-repo/semantics/openAccess
dc.snmzKA_TR-Dizin_20260218
dc.subjectİşletme Finans
dc.titleVarlık Fiyat Balonları ve BIST 100 Volatilitesine Etkisi
dc.typeArticle

Dosyalar

Koleksiyon

TR-Dizin İndeksli Yayınlar Koleksiyonu